Six étapes que les propriétaires d’entreprise devraient considérer avant le changement d’allégement des droits de succession en avril

Les entrepreneurs et les propriétaires d'entreprises familiales sont invités à agir dès maintenant pour éviter certaines factures fiscales potentiellement dommageables avant les changements qui doivent entrer en vigueur en avril.

Un nouveau plafonnement des allégements fiscaux en matière de propriété agricole et de succession d'entreprises entrera en vigueur le 6 avril. Cela signifie que les familles des propriétaires d’entreprise sont susceptibles d’être confrontées à des factures d’impôts sur les successions (IHT) plus élevées au décès. Dans certains cas, cela pourrait mettre en danger l’entreprise elle-même, ont indiqué des conseillers financiers.

Lee Matthews, associé principal en planification financière chez la société de gestion de patrimoine Evelyn Partners, a déclaré : « Pour de nombreux propriétaires d'entreprise qui envisagent les perspectives à long terme de leur entreprise et la sécurité financière de leur famille, le 6 avril de cette année est une date qui crée une date limite claire pour la planification.

« Ils peuvent encore prendre des mesures dès maintenant pour atténuer certaines obligations fiscales potentiellement dommageables. Une facture IHT soudaine et inattendue, en particulier là où les liquidités sont rares, pourrait sonner le glas même d'une entreprise prospère et des emplois qu'elle crée. »

Quel changement en matière de droits de succession aura lieu en avril 2026 ?

À partir du 6 avril 2026, la valeur combinée des actifs éligibles à 100 % au Business Property Relief (BPR) et à l'Agricultural Property Relief (APR) sera plafonnée à 2,5 millions de livres sterling. Toute valeur supérieure à ce plafond ne bénéficiera que d'un allègement de 50 %, ce qui pourrait entraîner une charge IHT effective de 20 % sur l'excédent pour les exploitations agricoles et les entreprises.

Le gouvernement avait initialement fixé le plafond du BPR et du TAP à 1 million de livres sterling, mais a ensuite fait volte-face sur cette politique pour augmenter la limite.

Une autre révision récente de la politique signifie que les conjoints pourront hériter d’allégements fiscaux non utilisés, de la même manière que l’abattement des droits de succession (également connu sous le nom de tranche de taux nul). Toute allocation de 2,5 millions de livres sterling non utilisée au décès sera transférée au conjoint survivant – et il n’est pas nécessaire que le conjoint décédé ait possédé des actifs éligibles.

Que devraient envisager de faire les propriétaires d’entreprise avant avril pour éviter les droits de succession ?

Matthews d'Evelyn Partners a déclaré qu'il existe une séquence de six étapes que les propriétaires d'entreprise pourraient suivre avant avril 2026, en particulier s'ils souhaitent transférer leur entreprise dans un confiance ou le vendre. Ce qui compte, ce ne sont pas seulement les étapes, mais aussi l’ordre dans lequel elles sont réalisées.

1. Identifiez les actifs éligibles à l’aide aux entreprises

Toutes les parties d’une entreprise ne peuvent pas bénéficier d’un allègement commercial. Les propriétaires doivent examiner la structure, les activités et le bilan de l’entreprise, éventuellement avec l’aide de conseillers professionnels. Les avoirs en espèces importants, les activités d'investissement qui s'infiltrent dans l'entreprise au fil du temps ou les structures de groupe comprenant des entités mixtes de commerce et d'investissement peuvent ne pas être éligibles, a déclaré Evelyn Partners.

2. Envisagez une stratégie de cadeaux avant la date limite d'avril 2026

Avec l'évolution des règles d'aide aux entreprises, le moment est venu de revoir les stratégies de dons pour éviter les droits de succession, en particulier lorsqu'il s'agit de fiducies, a déclaré Evelyn Partners.

Avant le 6 avril 2026, il est possible de transférer des actions bénéficiant de l'allégement professionnel – de toute valeur – dans une fiducie discrétionnaire, sans frais de succession immédiats, à condition que les actions bénéficient d'un allègement.

À partir du 6 avril 2026, le montant des actifs admissibles à l'aide aux entreprises pouvant être transférés en fiducie avec un allégement de 100 % sera plafonné à 2,5 millions de livres sterling par personne. Tout excédent supérieur à ce montant ne fera l'objet d'un allégement que de 50 %, ce qui pourrait donner lieu à des droits de succession immédiats.

Cette allocation de 2,5 millions de livres sterling est désormais transférable entre conjoints ou partenaires civils, permettant à un couple de transmettre jusqu'à 5 millions de livres sterling d'actifs éligibles sans IHT au décès du dernier conjoint.

Matthews a déclaré : « Les fiducies peuvent être essentielles à la planification successorale, à la préservation du patrimoine familial et au contrôle à long terme, mais elles doivent être considérées comme faisant partie d'une stratégie plus large. Les dons, qu'ils soient directs ou en fiducie, doivent être abordables et ne doivent pas mettre en danger votre propre sécurité financière. »

Si vous envisagez de recourir à des fiducies, prévoyez suffisamment de temps pour la rédaction juridique, les évaluations et toute approbation requise des actionnaires.

3. Effectuer les changements de propriétaire le plus tôt possible

De nombreuses stratégies de planification financière pour les entreprises, a souligné Matthews, nécessitent des changements dans la structure de propriété avant que les actions puissent être transférées en fiducie ou avant qu'une vente puisse avoir lieu. Ces changements prennent souvent plus de temps que prévu en raison des procédures juridiques, des travaux d'évaluation et de la nécessité d'obtenir le consentement des actionnaires. Ils doivent donc être effectués le plus tôt possible.

Les exemples incluent la création de nouvelles classes d’actions ou la préparation d’une société holding pour une transaction future.

« Il est essentiel que les réorganisations soient achevées avant toute tentative de transfert de confiance », a déclaré Matthews. « Un mauvais séquençage peut par inadvertance briser les conditions d’aide aux entreprises ou créer des risques fiscaux inattendus. »

4. Commencer à souscrire une assurance-vie

Si une entreprise est vendue, les actions admissibles à l’aide aux entreprises sont converties en espèces. « Au moment où cela se produit, la protection potentielle en matière d'impôt sur les successions qu'ils offraient est perdue. Si le propriétaire décède avant que les bénéfices ne soient réinvestis ou placés dans une structure appropriée, sa succession peut être confrontée à un risque important d'impôt sur les successions », a déclaré Matthews.

L’assurance vie détenue en fiducie peut constituer une passerelle simple et efficace pendant cette période de risque, mais la souscription peut prendre des semaines, voire des mois. Les preuves médicales, les rapports des médecins généralistes et les informations financières peuvent créer des retards qui peuvent pousser l'achèvement trop près de la date limite.

« Commencer le processus de souscription tôt peut aider à mettre en place une couverture lorsqu'elle est réellement nécessaire plutôt qu'après l'événement », a conseillé Matthews.

5. Assurez-vous que vos plans financiers professionnels et personnels correspondent

Les propriétaires d’entreprise se préparent souvent à une vente ou à un refinancement sans considérer la manière dont cela interagit avec leurs propres testaments, fiducies et plans successoraux. Cela peut être risqué.

Matthews a déclaré : « Par exemple, une nouvelle société holding peut changer de statut de secours aux entreprises, ou un changement dans les droits de vote peut affecter les intentions de succession. Les testaments peuvent devoir être mis à jour pour utiliser au mieux l'allocation de secours aux entreprises ou pour diriger les actifs vers des fiducies d'une manière qui préserve et maximise l'allégement potentiel. « 

Les conseillers doivent coordonner les équipes juridiques, fiscales et d’investissement afin que les aspects professionnels et personnels du plan se soutiennent mutuellement. « Un bref désalignement au mauvais moment peut mettre en péril des années de planification », a prévenu Matthews.

6. Préparez-vous à recevoir des liquidités après la vente de l'entreprise

Une fois la vente d’une entreprise terminée, si telle est la voie choisie, les propriétaires détiennent souvent de grosses sommes d’argent pendant un certain temps avant de décider comment réinvestir. Evelyn Partners a averti que cela crée un risque immédiat en matière d'impôts sur les successions et peut également conduire à des opportunités manquées si le réinvestissement est lent.

« Un plan prospectif devrait indiquer où les liquidités seront détenues, si une société d'investissement familiale ou une société d'investissement personnelle est appropriée et comment les produits seront gérés jusqu'à ce qu'un portefeuille à long terme soit établi », a déclaré Matthews.

La planification de cette étape réduit désormais le stress une fois terminée et rend la transition globale plus efficace sur le plan fiscal.

Obtenez des conseils financiers

En fin de compte, compte tenu de la complexité des règles d’allègement des entreprises et des droits de succession, il est logique de parler à un conseiller financier professionnel réglementé par la Financial Conduct Authority avant de prendre toute mesure. Vous pouvez trouver un répertoire de vos conseillers financiers expérimentés locaux sur des sites Web comme VouchedFor et Unbiased.