Comment éviter le piège fiscal des intérêts d’épargne
Des millions d’épargnants pourraient être confrontés à une facture fiscale surprise sur leur épargne en raison du gel des allocations et des seuils.
Les épargnants ont bénéficié d’un taux élevé taux d'épargne ces dernières années, malgré taux d'intérêt baisse, mais beaucoup pourraient être touchés par le piège fiscal des intérêts de l’épargne.
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Le principal est l'allocation d'épargne personnelle (PSA), qui permet aux contribuables au taux de base de gagner les premiers 1 000 £ d'intérêts sur leur épargne en franchise d'impôt, tombant à 500 £ pour les contribuables au taux plus élevé.
Cela n’a cependant pas changé depuis le lancement du PSA en 2016 et de plus en plus d’épargnants sont confrontés à une facture fiscale à mesure que les taux d’épargne s’améliorent.
Les moins de 65 ans devraient payer 3,6 milliards de livres sterling d’impôts sur les intérêts de l’épargne en 2025/26, soit une augmentation de 186 % par rapport à 2022/23, selon une demande d’accès à l’information de Paragon au HMRC.
Ce groupe d’âge devrait payer un total combiné de 2,5 milliards de livres sterling d’impôts sur les intérêts de l’épargne au cours de l’année fiscale 2025/26.
Les allocations d'épargne expliquées
L'impôt sur les revenus de l'épargne est facturé au taux d'imposition sur le revenu le plus élevé, mais diverses déductions peuvent en mettre une partie à l'abri de l'impôt. Les personnes ayant peu d'autres revenus peuvent être en mesure d'utiliser une partie de leur allocation personnelle de 12 570 £ par an pour gagner des intérêts non imposables.
Ils peuvent également bénéficier du taux de départ pour l'épargne, une allocation qui commence à 5 000 £ et est réduite de 1 £ pour chaque 1 £ d'autre revenu supérieur à votre allocation personnelle.
Une fois que vos autres revenus dépassent 17 570 £, vous ne bénéficiez plus du taux de départ pour l’épargne, mais c’est à ce moment-là que l’allocation d’épargne personnelle entre en jeu.
Qu'est-ce que l'allocation personnelle d'épargne ?
Les contribuables au taux de base bénéficient d'une allocation d'épargne personnelle qui leur permet de gagner jusqu'à 1 000 £ d'intérêts en franchise d'impôt chaque année.
Pour les contribuables au taux plus élevé, ce montant tombe à 500 £, tandis que les contribuables au taux supplémentaire ne reçoivent aucune allocation.
Un point légèrement contre-intuitif à noter à propos de l’allocation d’épargne personnelle est que les intérêts comptent pour déterminer votre tranche d’imposition.
Prenons l’exemple d’un épargnant qui avait 49 500 £ de salaire et 500 £ de revenus d’épargne l’année dernière. Elle se situait juste en dessous de la tranche d’imposition la plus élevée de 50 270 £ et payait l’impôt au taux de base.
Disons que cette année, ses intérêts s'élèvent à 1 500 £. Cela signifie qu'elle dispose d'un revenu total de 51 000 £, ce qui la pousse vers le seuil d'imposition le plus élevé et réduit son allocation d'épargne personnelle à 500 £.
Combien d’impôts payez-vous sur les intérêts de l’épargne ?
Actuellement, le niveau d’impôt que vous payez sur l’épargne est similaire aux tranches d’imposition sur le revenu existantes.
Les contribuables au taux de base paient 20 % sur tout intérêt gagné au-delà des allocations d'épargne, tandis que les contribuables au taux plus élevé devront 40 %.
Mais cela devrait changer en avril 2027, lorsque le taux de l’impôt sur le revenu applicable aux revenus de l’épargne augmentera de deux points de pourcentage.
Il correspondra aux taux applicables aux revenus de la propriété.
Le taux de base de l'impôt sur l'épargne sera de 22 %, le taux le plus élevé sera de 42 % et le taux supplémentaire sera de 47 %.
Quelle taille de cagnottes d’épargne sera frappée par l’impôt ?
Si vous avez des économies qui ne se trouvent pas dans un ISA en espèces, vous pourriez être surpris de la rapidité avec laquelle vous violez votre PSA et devez payer des impôts sur les intérêts.
Un contribuable au taux plus élevé bénéficie d’une allocation d’épargne personnelle non imposable de 500 £. Si vous ne gagnez que 1 % d'intérêt, vous aurez besoin d'un solde de 50 000 £ pour gagner des intérêts de 500 £ par an.
Mais la plupart des épargnants gagnent désormais plus que cela, étant donné Le taux de la Banque d'Angleterre est de 3,75 %. Un contribuable au taux plus élevé gagnant 3 % sur son argent n’aurait besoin que d’un solde de 17 000 £ pour gagner des intérêts annuels de 510 £ et réduire son allocation.
Que diriez-vous d’un compte d’épargne à 6 % ? Il vous suffirait de verser 8 400 £ sur ce compte pour dépasser votre allocation de 500 £ (car vous gagneriez 504 £ sur l'année). Un contribuable au taux plus élevé qui a caché 20 000 £ sur un compte à 6 % bénéficierait d’intérêts annuels de 1 200 £ – mais ferait face à une facture fiscale de 280 £ (700 £ x 40 % d’impôt).
Les taux d'épargne les plus élevés du marché à l'heure actuelle signifient que vous pouvez toujours obtenir jusqu'à 4,5 % sur les comptes faciles d'accès, et 7,5 % si vous utilisez au mieux les comptes d'épargne réguliers.
Six options pour s’abriter de l’impôt
1. Utilisez un ISA
En supposant que vous souhaitiez toujours détenir des liquidités plutôt que de les investir dans des investissements ou une pension, la première option est un compte d’épargne individuel (ISA) en espèces.
Les intérêts sont exonérés d'impôt et vous pouvez actuellement obtenir 4,27 % sur un ISA facile d'accès, et jusqu'à 4,3 % si vous fixez pendant un an. Si vous ouvrez un nouvel ISA en espèces – peut-être parce que le taux d’intérêt de votre actuel est nul – recherchez ceux qui vous permettent de « transférer » votre ancien ISA, car cela ne comptera pas dans votre allocation annuelle.
L'allocation ISA actuelle est de 20 000 £ par an, ce qui signifie qu'il s'agit du maximum que vous pouvez payer pour vos ISA (y compris un ISA d'actions et d'actions) chaque année fiscale.
Les règles ISA doivent cependant changer.
À partir du 6 avril 2027, les moins de 65 ans ne pourront placer qu'un maximum de 12 000 £ dans un ISA en espèces par année fiscale. Cela pourrait avoir un impact sur le montant d’argent que vous pouvez économiser, même si vous pouvez toujours placer le reste dans un ISA d’actions et d’actions.
Vous pouvez également rechercher un ISA flexible, qui vous permet de retirer librement de l'argent et de le remettre au cours de la même année fiscale, vous permettant ainsi de mieux contrôler votre épargne et de couvrir toutes les dépenses imprévues de la vie.
2. Achetez des obligations à prime
Si vous avez atteint votre limite ISA de 20 000 £ et que vous disposez encore d'un excédent d'épargne dont vous avez besoin pour vous mettre à l'abri du fisc, une autre option est celle des obligations à prime de National Savings & Investments. Ceux-ci ne paient pas d'intérêts, mais des prix mensuels non imposables allant de 25 £ à 1 million de £ sont à gagner. Le taux du fonds de récompense est fixé pour concurrencer les taux d'intérêt en vigueur.
Le taux du prize pool est actuellement de 3,6 %, mais il est faussé par les prix plus importants qu'il est très peu probable que vous gagniez. L’épargnant moyen ayant une chance moyenne obtiendra un taux de rendement beaucoup plus faible. Ceux qui ne disposent que d’un petit montant risquent de se retrouver sans rien.
Cependant, avec une détention maximale de 50 000 £, une personne ayant une chance moyenne pourrait s'attendre à gagner environ 1 900 £ par an. Pour un contribuable au taux plus élevé qui paierait autrement un impôt de 40 % sur les revenus de l’épargne, cela signifie que vous aurez évité une facture fiscale de 760 £.
3. Payer trop cher votre prêt hypothécaire
Les taux hypothécaires ont baissé au cours des derniers mois : le taux moyen sur deux ans est désormais de 4,81 %, tandis que le taux moyen sur cinq ans est de 4,89 %, selon la société de données Moneyfacts.
Si vous disposez actuellement d’un excédent de liquidités – et en particulier de toute épargne qui risque d’être imposée – une décision judicieuse pourrait être de payer trop cher votre prêt hypothécaire. Cela augmentera la valeur nette de votre maison et pourrait vous permettre d’obtenir un taux moins cher lorsque vous réhypothéquerez.
Payer trop cher a également pour effet de réduire le montant des intérêts que vous payez et de vous aider à vous libérer plus rapidement de votre hypothèque.
Notre calculateur de trop-payé hypothécaire vous montre comment vos remboursements mensuels peuvent changer et vous aide à déterminer si un trop-payé en vaut la peine.
Avant de consacrer votre épargne au remboursement excessif de votre prêt hypothécaire, il est sage de disposer d'abord d'un fonds d'urgence représentant entre trois et six mois de dépenses essentielles, afin de vous assurer que vous êtes prêt à faire face à tout scénario malheureux.
4. Payer d'autres factures
Avez-vous des factures ou des dettes à régler ? Il est logique de s’en débarrasser plutôt que de mettre votre argent de côté dans des économies, pour ensuite découvrir que le fisc prend une part des intérêts.
En plus des cartes de crédit et des prêts personnels, vous pourriez avoir des factures à payer, comme votre déclaration de revenus par auto-évaluation.
Les travailleurs indépendants versent généralement deux acomptes par an, au plus tard le 31 janvier et le 31 juillet. Il est judicieux de retirer de l'argent d'un compte d'épargne imposable (en d'autres termes, pas de votre ISA en espèces ou de vos obligations à prime) pour le payer.
5. Cotiser à une pension
Si vous essayez de réduire le montant de vos économies – et donc de réduire ou d’éliminer une facture fiscale – une autre option consiste à cotiser à une pension.
Cela présente l’avantage de constituer votre pécule pour la retraite – et la plupart d’entre nous n’économisons pas suffisamment – et vous bénéficiez également d’un allègement fiscal du gouvernement.
Si vous disposez d'un régime de retraite professionnel, vous constaterez peut-être que l'augmentation de vos cotisations entraîne également une contribution plus importante de la part de votre employeur – il s'agit d'argent gratuit, cela vaut donc vraiment la peine de vérifier.
Vous pouvez également recourir à une pension personnelle auto-investie (Sipp) à faible coût. Gardez à l’esprit que les pensions ne sont accessibles qu’à 55 ans (et passeront à 57 ans en 2028), cette option implique donc de bloquer votre argent.
Notez également l'allocation annuelle, qui est le maximum que vous pouvez verser dans tous vos fonds de pension au cours d'une année fiscale. Il est actuellement fixé à 60 000 £.
6. Envisagez d'autres investissements
Il existe d’autres façons d’épargner à l’abri de l’impôt, mais elles impliquent d’investir votre argent. Par exemple, les actions et actions ISA, les fiducies de capital-risque (VCT) et les plans d'investissement d'entreprise (EIS) sont tous fiscalement avantageux.
Avant d’investir, réfléchissez à votre horizon temporel (c’est-à-dire à quel moment vous souhaitez accéder à l’argent), à votre attitude face au risque et si l’investissement vous convient.
Jackie Hall, associée du cabinet comptable RSM, affirme que les contribuables disposant d'épargnes et d'investissements importants devront peut-être penser au-delà de leur allocation annuelle ISA lorsqu'ils envisagent des moyens de mettre leur argent à l'abri.
Elle explique : « Pour ces personnes, il est peut-être temps de penser à utiliser une enveloppe alternative pour héberger leur épargne et leurs investissements, qui peut inclure une obligation d'investissement (offshore ou onshore).
« Les charges fiscales sont différées jusqu'à l'encaissement de l'obligation, même si de petits retraits de moins de 5 % peuvent généralement être effectués chaque année sans entraîner de conséquences fiscales. »
Une autre option est une société d’investissement personnel (PIC). Selon Hall, investir dans une enveloppe PIC entraînera l'imposition de l'impôt sur les sociétés sur les revenus et les gains sous-jacents à un taux ne dépassant pas 25 %. C’est 20 % de moins que le taux maximum d’impôt sur le revenu des particuliers, ce qui signifie que d’importantes économies peuvent être réalisées en permanence.
Elle ajoute : « Cependant, un PIC peut ne pas convenir aux plans d’investissement à court terme, car un particulier devra généralement payer une couche d’impôt supplémentaire lorsqu’il extraira des bénéfices du PIC. »