Comment la « grande majorité » des retraités pourrait ne pas bénéficier des avantages fiscaux de l’État en matière de retraite
La « grande majorité » des retraités ne bénéficieront pas du projet du gouvernement d'exonération de l'impôt sur le revenu à partir de l'année prochaine, suggèrent de nouvelles recherches.
Dans le budget 2025, la chancelière Rachel Reeves a annoncé que les retraités dont le seul revenu est la pension de base ou la nouvelle pension de l’État n’auraient pas besoin de payer les « petits montants » d’impôt par simple cotisation si la pension de l’État dépasse l’allocation personnelle non imposable à partir de 2027/28.
Il s'agissait d'alléger la « charge administrative », mais le gouvernement a depuis précisé que les retraités dans cette situation n'auront plus du tout à payer d'impôt sur le revenu à partir de 2027/28, si leur pension dépasse l'allocation personnelle à partir de ce moment-là.
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Cela s'est produit lorsque le chancelier a annoncé que l'allocation serait gelée à 12 570 £ au moins jusqu'en avril 2031. Le seuil a augmenté pour la dernière fois en avril 2021.
Cette proposition d'exonération vise à empêcher les retraités dépendant uniquement de la pension de l'État (sans aucun autre revenu imposable ni « augmentation » de pension) d'avoir à payer des impôts sur le paiement.
Comment les propositions du gouvernement affecteront-elles les différents groupes de retraités ?
Webb a qualifié de « bizarre » la disparité de traitement entre les groupes de retraités dans le cadre du régime proposé, car les recherches du LCP soulignent à quel point peu de personnes bénéficieront réellement de cette mesure.
Le nouveau rapport de l'entreprise, « Le traitement fiscal des retraités publics » souligne que toute personne ayant atteint l'âge de la retraite avant 2016 – lorsque le système à taux unique et à un seul niveau a remplacé le système à deux niveaux de pension de base et complémentaire (SERPS ou S2P) – n'en bénéficiera pas.
LCP a déclaré que, sur la base des données actuelles pour 2025/26, aucun des 8,1 millions de retraités de l’ancien système de retraite public ne pourra bénéficier de l’exonération. Cela est soit dû au fait qu’ils ne perçoivent que l’ancienne pension de l’État, qui, à 9 614 £ par an, est de toute façon actuellement inférieure au seuil de l’impôt sur le revenu, soit – dans le cas de 6,5 millions d’entre eux – parce qu’ils reçoivent également une pension supplémentaire de l’État (soit au titre du SERPS, soit au titre de la deuxième pension de l’État) et reçoivent donc une « majoration » de pension en plus du paiement de base.
De même, la plupart des cinq millions de personnes bénéficiant de la nouvelle pension de l’État (toute personne atteignant l’âge de la retraite après 2016) pourraient également ne pas en bénéficier.
L'entreprise a calculé que 290 000 personnes ne sont pas basées au Royaume-Uni ; un million de personnes reçoivent des « augmentations » de pension ou des paiements protégés ; 1,1 million de personnes bénéficient d'un nouveau taux de pension de l'État qui restera inférieur au seuil de l'impôt sur le revenu au cours des trois prochaines années ; et 1,8 million ont d'autres revenus imposables, tels que des pensions privées ou des revenus de placements, de sorte qu'ils ne dépendent pas uniquement de l'État.
À l’aide des perspectives de l’Office for Budget Responsibility (OBR), le LCP a calculé les niveaux d’impôts estimés dus pour les années fiscales restantes (sous ce Parlement), en supposant que la pension de l’État augmentera de 3,7 % en avril 2027, puis d’au moins 2,5 % en avril 2028 et 2029.
Webb a déclaré que les perspectives présentent des « bords de falaise » potentiels, poussant les personnes ayant même 1 £ d’autres revenus dans une situation fiscale très différente de celle de celles qui n’en ont pas.
Il a déclaré : « Quelqu'un qui a droit à cet allégement fiscal en 2027/28 n'a pas à payer d'impôt, mais quelqu'un qui en manque juste à cause d'un autre revenu de 1 £… devra payer de l'impôt sur le revenu non seulement sur 1 £, mais aussi sur l'impôt sur le revenu de sa pension d'État – 88 £ supplémentaires. Au fil du temps, cette falaise augmentera, passant de 153 £ en 2028/29 à 220 £ en 2029/30. «
Le tableau ci-dessous indique le montant de l'impôt sur le revenu qui serait dû sans l'allègement proposé, pour une personne dépendant uniquement de la nouvelle pension de l'État.
Source : LCP, calculs basés sur les Perspectives économiques et fiscales de mars 2026 de l'OBR pour avril 2027/28, prenant ensuite pour hypothèse une augmentation minimale de 2,5 %.
Webb donne l'exemple d'une personne disposant d'une petite pension de retraite sous inscription automatique qui l'encaisse à la retraite, prenant ainsi un revenu imposable et n'étant plus considérée comme uniquement dépendante de l'État.
Il a déclaré : « Le gel des seuils d'imposition pendant un an ou deux est gérable. Les geler pendant près d'une décennie crée des conséquences encore plus imprévues en apportant un changement structurel au système fiscal de manière 'déguisée' et qui n'est pas entièrement réfléchie. «
«Au lieu de cela, nous avons besoin d'une révision fondamentale du système en profondeur: pourquoi nous avons fixé des seuils d'imposition, si nous devrions avoir les mêmes taux pour les retraités que pour les actifs, etc.»
Quelles sont quelques idées alternatives au nouvel allègement fiscal accordé aux retraités bénéficiant uniquement de la pension de l’État ?
Il a déclaré qu'il appréciait que cela soit présenté comme une solution à court terme jusqu'à la fin de la législature actuelle et qu'il suggère deux solutions potentiellement « plus propres ».
Une option, bien que plus coûteuse que la proposition actuelle, consisterait à augmenter largement l’abattement fiscal pour tous les retraités.
Webb a ajouté : « Mais cela aurait un coût considérable, car cela profiterait également aux plus de huit millions de retraités qui paient déjà des impôts. Ce ne serait pas une solution ciblée au problème. »
Il a également suggéré d'annuler toutes les petites factures fiscales des retraités, ce qui constituerait une option moins coûteuse et plus ciblée, axée sur le groupe le plus préoccupant. Cela ne ferait pas non plus de discrimination entre ceux qui bénéficient de l’ancien et du nouveau système fiscal.
« Mais cela ne serait encore qu’une solution temporaire et laisserait toujours tout futur gouvernement avec un mal de tête quant à la manière de faire face au coût croissant d’une telle mesure. »
Webb a ajouté que le gouvernement a déjà fixé une limite à laquelle il peut radier les petites factures fiscales, mais que celle-ci est tout simplement moins bien documentée.
« Je suis presque sûr que le HMRC n'envoie pas de lettres de demande d'auto-évaluation pour des montants de 4 £. C'est l'argent des contribuables et pourquoi cela ne devrait-il pas être payé ? Nous savons qu'ils ont clairement déjà une ligne d'attente, tout ce que je dis, c'est simplement de l'agrandir. «
LCP prévient également que cette politique présente des problèmes potentiels pour le prochain gouvernement, dans la mesure où les amortissements deviennent de plus en plus coûteux avec le temps.
Webb a déclaré : « D'ici 2029/30, il semble que les retraités qui en bénéficient auront plus de 200 £ par an d'impôt sur le revenu radié. Si la politique se poursuit jusqu'à la prochaine législature, elle deviendra de plus en plus coûteuse d'année en année, mais il sera difficile de l'arrêter – un peu comme le triple verrouillage. »
Un porte-parole du Trésor britannique a déclaré : « Les retraités dont le seul revenu est la pension de base ou la nouvelle pension de l’État, sans aucune augmentation, n’auront pas à payer d’impôt sur le revenu au cours de ce Parlement. »