Les meilleurs fonds durables dans lesquels investir

Les fonds durables traversent actuellement une période difficile, de nombreux investisseurs se concentrant sur des secteurs auparavant impopulaires comme la défense et l’énergie. Mais pour les investisseurs soucieux de l’éthique, cela pourrait être le moment idéal pour acheter des fonds durables.

Les fonds ouverts et les fonds négociés en bourse (ETF) durables mondiaux ont enregistré des sorties totales de 27 milliards de dollars au quatrième trimestre (T4) 2025, selon les données de la société de recherche en investissement Morningstar. Sur l’ensemble de l’année 2025, les fonds durables ont enregistré des sorties de capitaux de 84 milliards de dollars.

« 2025 a marqué la première année complète jamais enregistrée (depuis au moins 2018) au cours de laquelle les fonds durables européens ont connu des sorties nettes, ce qui indique un ralentissement de la demande des investisseurs », a déclaré Kenneth Lamont, directeur de Morningstar.

Bien qu’ils ne soient pas les fonds les plus populaires, les actifs détenus dans les fonds durables ont augmenté globalement d’environ 4 % au quatrième trimestre, grâce aux gains boursiers. Au cours des sept années écoulées depuis fin 2018, les actifs des fonds mondiaux durables sont passés d’environ 600 milliards de dollars à 3 900 milliards de dollars.

La réaction contre les considérations « environnementales, sociales et de gouvernance » (ESG), ainsi qu'une forte demande pour des secteurs non ESG comme la défense et les valeurs pétrolières, ont contribué à la difficulté des fonds durables ces derniers temps, mais cela représente-t-il un moment opportun pour y investir ?

Fonds d'investissement durable : tout ce que vous devez savoir pour investir dans l'environnement

Les fonds durables ont « pour objectif de produire des résultats durables, que ce soit pour les personnes ou pour la planète », a déclaré Jacob Kasaska, associé de recherche sur les fonds chez MainStreet Partners.

Une chose à garder à l’esprit est qu’il est peu probable que vous fassiez un profit rapide en investissant dans des fonds environnementaux. Il s’agit d’un domaine bien mieux adapté à un capital patient et collant.

« Vous devez faire des recherches pour identifier les bonnes opportunités, et vous avez besoin d'un processus pour cela », a déclaré Kasaska. « Les opportunités existent, il suffit de les trouver. »

Depuis avril 2025, les fonds britanniques ne peuvent plus se qualifier de « durables » à moins d’adopter l’un des quatre labels. Chacun d’eux a un ensemble d’objectifs plus précis, et les fonds qui en adoptent un doivent être en mesure de démontrer que 70 % de leurs investissements correspondent à l’objectif. Les quatre étiquettes sont :

• Priorité à la durabilité : investissements dans des actifs dont il peut être démontré, à l'aide de normes solides fondées sur des preuves, qu'ils sont écologiquement et/ou socialement durables ;
• Impact sur la durabilité ; des investissements dans des solutions aux problèmes qui affectent les populations de la planète, en particulier dans les marchés mal desservis ou pour remédier aux défaillances du marché, avec un impact mesurable dans le monde réel ;
• Améliorateurs de durabilité : investissements dans des actifs qui ne sont peut-être pas durables maintenant, mais qui ont le potentiel démontrable de le devenir à l'avenir ;
• Objectifs mixtes de durabilité : fonds qui investissent dans différents objectifs et stratégies de durabilité alignés sur les trois autres catégories.

Quels sont les avantages d’investir dans des fonds durables ?

Il existe un argument selon lequel les fonds durables peuvent, sur le long terme, générer des rendements supérieurs aux alternatives, en grande partie grâce au fait qu’ils investissent dans des entreprises innovantes, relativement en phase de démarrage, soutenues par une tendance séculaire à grande échelle et à long terme : la nécessité de décarboner l’économie.

« Les vents favorables à long terme qui ont initialement contribué à propulser les fonds et les investissements durables existent toujours », a déclaré Gemma Woodward, responsable de l'investissement responsable chez Quilter Cheviot. « Les pays se décarbonent tandis que de nombreuses entreprises sont toujours sur la voie du zéro émission nette. Il s'agit de facteurs structurels favorables qui peuvent être secoués par le bruit politique à court terme, mais qui continueront d'exister au cours de la prochaine décennie et au-delà. »

Il n'est cependant pas certain que les fonds durables réalisent ce potentiel de performance, et Lamont prévient que « les investisseurs doivent se préparer à des périodes prolongées de sous-performance, même si des rendements excédentaires finissent par se matérialiser ».

Mais l’argent investi dans des fonds durables pourrait revenir pour promouvoir davantage de croissance économique.

Selon l’Agence internationale des énergies renouvelables (IRENA), pour chaque million de dollars investi dans les énergies renouvelables, 7,5 emplois à temps plein sont créés en moyenne, alors que les combustibles fossiles en génèrent environ un tiers (2,65). De même, la Banque mondiale estime que chaque livre sterling investie dans la restauration des terres dégradées génère entre 7 et 30 £ de rendement économique.

En d’autres termes, vous récupérerez l’argent que vous investissez dans des fonds durables au-delà du simple rendement financier.

« Malgré l'évolution du sentiment à l'égard de l'ESG – en particulier autour des thèmes environnementaux – le besoin de solutions à grande échelle reste aigu. Certains investisseurs peuvent considérer les fonds durables comme un moyen de soutenir la transition vers une économie à plus faibles émissions de carbone, tandis que d'autres peuvent être motivés par des opportunités purement commerciales liées à cette transition », a déclaré Lamont.

« Les récentes tensions géopolitiques et les tendances structurelles soulignent cette situation », a-t-il poursuivi. « Les conflits en Ukraine et au Moyen-Orient ont mis en évidence la fragilité des économies dépendantes des combustibles fossiles ; le boom de l’IA entraîne une forte augmentation de la demande d’énergie ; et la hausse des températures mondiales renforce l’ampleur des défis à venir et là où il y a un besoin, il y a une opportunité. »

Les cinq fonds durables les plus performants

Au cours de l'année précédant le 28 avril 2026, les fonds visés à l'article 9 (ciblant les investissements durables) les plus performants selon les données de Trustnet étaient :

^{Source : FE fundinfo via Trustnet. Données au 29 avril 2026}

Les meilleurs ETF durables

Il s’agit des cinq ETF Article 9 les plus performants au cours de l’année précédant le 28 avril :

^{Source : FE fundinfo via Trustnet. Données au 29 avril 2026}

Les meilleures fiducies d'investissement environnemental

Au cours de l'année précédant le 28 avril, voici les cinq fonds d'investissement axés sur les énergies renouvelables ayant enregistré les performances globales les plus élevées :

^{Source : Association des sociétés d'investissement (AIC). Sur la base du rendement total du cours des actions au cours de l'exercice clos le 28 avril de toutes les fiducies d'investissement du secteur des infrastructures d'énergies renouvelables de l'AIC.}