10 façons de réduire votre facture d’impôt sur les plus-values

Les contribuables britanniques paient chaque année des milliards de livres sterling d’impôt sur les plus-values ​​(CGT), mais il existe des moyens de réduire votre facture.

Le HMRC a récolté près de 17 milliards de livres sterling en CGT en janvier 2026, contre environ 10 milliards de livres sterling en janvier 2025.

Cela fait suite à la hausse des taux inférieurs et supérieurs de la CGT en octobre 2024, passant respectivement de 10 % à 18 % et de 20 % à 24 %.

Nous examinons le fonctionnement de l'impôt sur les plus-values ​​dans un autre guide, mais dans cet article, nous examinons comment vous pouvez réduire votre facture.

Des étapes simples comme compenser toute perte, planifier soigneusement votre gain et effectuer une transaction « Bed & ISA » pourraient vous faire économiser des milliers d'euros lorsqu'il s'agit de produire votre déclaration de revenus annuelle.

1. Réfléchissez à votre situation fiscale l’année prochaine

Les investisseurs ont souvent le choix du moment où ils réalisent un gain en capital, il vaut donc la peine de considérer votre situation fiscale globale.

Les revenus de chacun ne sont pas constants d’une année à l’autre. Vous pourriez par exemple être un travailleur indépendant qui reçoit plus de travail un an et moins l’année suivante.

Si vous prévoyez gagner moins de revenus l’année prochaine et être dans une tranche d’imposition inférieure, différer la vente d’un actif pourrait signifier que vous paierez un taux de CGT inférieur sur la plus-value.

David Little, associé en planification financière chez le gestionnaire de patrimoine Evelyn Partners, a déclaré : « Dans certains cas, différer une cession jusqu'à une année de revenus plus faibles peut réduire considérablement le taux d'imposition appliqué. »

Bien entendu, vous devez également prendre en compte d’autres facteurs tels que le timing du marché. Si vous envisagez de vendre certaines actions après une bonne période parce que les perspectives se sont soudainement dégradées, retarder la vente pour des raisons fiscales pourrait ne pas avoir de sens si cela comporte un risque de pertes en capital.

2. Utilisez votre allocation annuelle

Chaque année, vous pouvez réaliser un certain montant de plus-value avant tout impôt. C’est ce qu’on appelle votre allocation CGT ou votre montant annuel exonéré. L'allocation annuelle fonctionne sur la base du principe « à utiliser ou à perdre », donc si vous ne l'utilisez pas une année, elle ne sera pas reportée à l'année suivante.

L'allocation CGT a été réduite ces dernières années, passant de 12 300 £ à 6 000 £ en avril 2023, puis à 3 000 £ en avril 2024. Pour l'année fiscale 2025/26, l'allocation est de 3 000 £.

Si vous accumulez un gain important, il peut être judicieux de le réaliser progressivement sur plusieurs années. En réalisant 3 000 £ de bénéfices chaque année, vous pourriez éviter de payer des impôts.

Vous pouvez réinvestir l'argent une fois que vous avez vendu votre investissement, remettant ainsi vos gains à zéro, mais vous devez attendre 30 jours si vous envisagez de racheter exactement le même actif. L'exception est si vous le rachetez dans le cadre d'un ISA ou d'un SIPP.

Little a déclaré : « L'exonération annuelle de la CGT est parfois qualifiée de 'l'abattement oublié' parmi les fiscalistes. Elle reste bien souvent inutilisée, même parmi les investisseurs expérimentés qui laissent expirer leur exonération à chaque fin d'année fiscale. »

3. Compensez les pertes éventuelles

Vous pouvez subir des pertes sur certains investissements et des gains sur d’autres au cours d’une année donnée. Vous pouvez utiliser cela à votre avantage en compensant les deux.

Par exemple, si vous avez 10 000 £ de gains et 3 000 £ de pertes, vous ne devez payer d’impôt que sur 7 000 £ de gains. Si vous n'avez pas encore utilisé votre montant annuel exonéré (3 000 £), vous pouvez également l'intégrer dans l'équation, ramenant votre gain imposable à 4 000 £.

4. Déduisez toutes les pertes inutilisées des années fiscales précédentes

Si vous n'utilisez pas vos pertes cette année, vous pouvez les reporter pour les utiliser dans les années d'imposition futures.

Les pertes peuvent être reportées indéfiniment, mais vous devez les déclarer au HMRC dans les quatre ans suivant la cession. Celui-ci est daté de la fin de l’année fiscale au cours de laquelle ils surviennent.

Helen Morrissey, responsable de l'analyse des retraites chez le gestionnaire de patrimoine Hargreaves Lansdown, a déclaré : « (Les pertes) peuvent être reportées pour une utilisation future, mais il est essentiel que le HMRC en ait un enregistrement, elles devront donc être incluses dans votre auto-évaluation.

5. Utilisez un ISA d'actions et d'actions

Vous pouvez éviter complètement la CGT en détenant vos investissements dans un ISA d'actions et d'actions. Vous pouvez payer jusqu'à 20 000 £ en ISA chaque année fiscale au total. Tous les gains en capital que vous réalisez sur les actifs détenus dans un ISA sont exonérés d'impôt, quel que soit le montant du gain.

Aucun impôt sur le revenu n'est non plus dû sur les investissements détenus dans un ISA, vous pouvez donc également l'utiliser pour protéger vos dividendes du fisc.

6. Réaliser une transaction 'Bed & ISA'

Une transaction « Bed & ISA » consiste à vendre vos actifs existants et à les racheter au sein d'un ISA. Si vous le faites progressivement, en ne réalisant qu'un gain de 3 000 £ par an (l'équivalent de votre allocation annuelle CGT), vous n'aurez pas à payer de CGT dans le processus.

Une fois vos actifs détenus au sein de l’ISA, vous pouvez dire adieu définitivement à l’impôt sur le revenu et les plus-values ​​en ce qui concerne les investissements en question.

Les plateformes d'investissement proposent souvent un service « Bed & ISA » dans lequel elles s'occupent de la vente et de l'achat pour vous, généralement moyennant des frais.

7. Verser une pension

Placer de l’argent dans votre pension est l’un des moyens les plus avantageux sur le plan fiscal d’épargner pour l’avenir. Tout revenu ou gain gagné dans le cadre d’une pension est exonéré d’impôt.

En outre, les épargnants bénéficient d’un allègement fiscal sur les retraites sur toutes leurs cotisations, payées à leur taux marginal. Il s'agit de 20 % pour les contribuables au taux de base, de 40 % pour les contribuables au taux plus élevé et de 45 % pour les contribuables au taux supplémentaire.

Les 20 % sont appliqués automatiquement, mais les contribuables bénéficiant d'un taux plus élevé et d'un taux supplémentaire peuvent devoir réclamer le reste via leur déclaration de revenus, si la pension à laquelle ils cotisent est un régime de « soulagement à la source » comme un SIPP.

Autrefois, les pensions constituaient également un moyen fiscalement avantageux de transmettre un patrimoine après le décès, dans la mesure où les fonds de pension privés n'étaient pas soumis au filet des droits de succession. Cependant, cela devrait changer à partir d’avril 2027 après une annonce faite dans le budget d’automne 2024.

8. N'oubliez pas les programmes Sharesave

Les programmes d'actionnariat sur le lieu de travail offrent aux salariés une participation dans l'entreprise et peuvent être incroyablement précieux, mais ils peuvent s'accompagner d'une taxe sur les plus-values. Heureusement, il existe une règle ISA qui vous aide à économiser de la CGT sur les actions d'un programme Sharesave ou d'un plan d'incitation aux actions (SIP).

À condition que vous transfériez les actions dans un ISA dans les 90 jours suivant l'échéance du programme et qu'elles soient évaluées à moins de votre allocation ISA annuelle de 20 000 £, vous n'aurez pas besoin de payer de CGT.

Jonathan Watts-Lay, directeur de Wealth at Work, le spécialiste de l'épargne sur le lieu de travail, a déclaré : « Les plans (Sharesave) sont utilisés par de nombreuses entreprises pour motiver et récompenser leurs employés qui travaillent dur, ainsi que pour les aider à renforcer leur résilience financière. C'est un moyen à faible risque d'épargner pour l'avenir, avec la possibilité d'un très bon retour sur investissement. « 

«Il est toutefois important qu'après de nombreuses années d'épargne, les participants aux plans d'actionnariat ne finissent pas par payer des impôts inutiles.»

9. Planifiez en couple

Si vous êtes marié ou pacsé, vous pouvez transférer la propriété de certains biens à votre conjoint. Il n'y a pas de CGT à payer sur le transfert.

Cela peut être utile si vous souhaitez réaliser des gains et que votre conjoint n'a pas épuisé son allocation CGT de l'année, alors que vous l'avez fait. Cela peut également être utile si votre conjoint est un contribuable au taux de base et que vous êtes un contribuable au taux supérieur ou supplémentaire, car l'impôt sera facturé à un taux inférieur.

Transférer des actifs à votre conjoint pourrait également avoir du sens s'il n'a pas utilisé son allocation annuelle ISA de 20 000 £, mais vous l'avez fait. Ils pourraient ensuite migrer l'actif vers un ISA via un transfert « Bed & ISA ».

Little, d'Evelyn Partners, a déclaré : « La possibilité pour les conjoints de transférer des actifs entre eux est un élément très utile de la planification autour de la CGT, car cela signifie que vous pouvez doubler les allocations de 3 000 £ et, lorsqu'un gain entraînera toujours le paiement d'impôts, le transfert d'actifs à un contribuable au taux de base pourrait entraîner une réduction d'impôt.

10. Envisagez des investissements sans CGT

Vous pourriez envisager d’ajouter des placements fiscalement avantageux à votre portefeuille. Il s’agit notamment des gilts et des éléments comme les fiducies de capital-risque (VCT).

Les Gilts sont des obligations du gouvernement britannique, émises par le Trésor britannique pour financer les dépenses publiques. Lorsque vous achetez des gilts, vous prêtez essentiellement de l’argent au gouvernement en échange de paiements d’intérêts réguliers (le coupon) et du remboursement du principal à l’échéance. Les Gilts constituent un investissement relativement peu risqué en raison de la solide solvabilité du gouvernement britannique.

Les CDV peuvent être risqués et ne doivent donc être considérés que comme faisant partie d’un portefeuille largement diversifié. Ils sont cependant fiscalement avantageux. Les investisseurs ont droit à l'allégement CGT, aux dividendes non imposables et à un allègement de l'impôt sur le revenu de 30 % (tombant à 20 % à partir d'avril), avec une allocation annuelle de 200 000 £.

Vous pouvez également transférer votre argent vers le Seed Enterprise Investment Scheme (SEIS), qui investit dans des start-ups plus petites et est un « gagnant encore plus grand » en matière d’économies d’impôts, selon Susannah Streeter, stratège en chef des investissements chez le courtier en investissement Wealth Club.

Vous avez droit à un allègement d'impôt sur le revenu allant jusqu'à 50 %, bénéficiez d'un abattement annuel de 200 000 £ et toute plus-value réalisée sur les actions est exonérée d'impôt si elle est détenue pendant trois ans ou plus.

Comme les VCT, le SEIS peut être risqué dans la mesure où vous investissez dans des entreprises en phase de démarrage qui sont plus susceptibles d'échouer, d'où la raison pour laquelle les avantages fiscaux sont si importants.