Des milliers de personnes supplémentaires sont assujetties à l'impôt sur les dividendes nets : comment protéger vos investissements

Le nombre de personnes redevables de l’impôt sur les dividendes est estimé à 3,2 millions en 2025/26, contre 3,14 millions en 2024/25, selon les nouveaux chiffres de la liberté d’information (FOI).

Le nombre de personnes devant payer l’impôt sur les dividendes a presque doublé au cours des six années écoulées depuis 2020, alors que 1,81 million étaient redevables de l’impôt.

Cette hausse intervient après des réductions successives de l’abattement fiscal sur les dividendes. L'allocation a été réduite de 2 000 £ à 1 000 £ en avril 2023, puis de nouveau réduite de moitié à 500 £ en avril 2024.

480 000 personnes supplémentaires ont été obligées de payer des impôts sur les dividendes lorsque l'abattement a été réduit de 1 000 £ à 500 £.

Rachael Griffin, experte en planification fiscale et financière chez Quilter, a déclaré : « Ces chiffres montrent à quel point l’impôt net sur les dividendes a augmenté de manière spectaculaire sur une période relativement courte.

« Alors qu’une grande attention est accordée au gel des seuils d’imposition sur le revenu, la forte réduction de l’abattement pour dividendes a discrètement poussé des centaines de milliers de personnes à payer pour la première fois des impôts sur les revenus de placement.

« Le gouvernement a déclaré à plusieurs reprises qu'il souhaitait encourager une plus grande participation aux investissements, mais la réduction de l'abattement non imposable a évolué dans la direction opposée en augmentant à la fois la charge fiscale et la complexité administrative auxquelles sont confrontés les investisseurs ordinaires », a ajouté Griffin.

Source : Quilter

Comment fonctionne l’impôt sur les dividendes ?

Des dividendes vous sont versés si vous possédez des actions dans une entreprise. Vous ne payez pas d'impôt sur les dividendes si votre revenu est inférieur à l'abattement personnel de 12 570 £.

Vous bénéficiez également d'un abattement pour dividendes, ce qui signifie que si vous payez de l'impôt sur le revenu, vous pouvez gagner jusqu'à un certain montant avant de devoir payer de l'impôt sur les dividendes. Pour l’année 2026/27, l’allocation de dividende est de 500 £.

Le taux d'imposition que vous payez dépend de votre tranche d'imposition sur le revenu :

• Tarif de base – 10,75%
• Taux plus élevé – 35,75%
• Tarif supplémentaire – 39,35%

À titre d'exemple, si vous avez reçu 3 000 £ de dividendes et gagné 29 570 £ de salaire au cours de l'année 2026/27, votre revenu total serait de 32 570 £.

En retirant votre abattement personnel de 12 570 £ de ce chiffre, vous disposeriez d'un revenu imposable de 20 000 £.

Comme vous êtes dans la tranche d'imposition de base sur le revenu, vous paieriez un impôt de 20 % sur 17 000 £ de salaire, aucun impôt sur 500 £ de dividendes en raison de l'abattement pour dividendes et un impôt de 10,75 % sur 2 500 £ de dividendes.

Comment protéger vos dividendes du fisc

Vous ne pouvez pas faire grand-chose contre la baisse des abattements fiscaux sur les dividendes, mais il existe des moyens de réduire votre facture fiscale sur les dividendes avec HMRC.

Utiliser un ISA d'actions et d'actions

Les dividendes versés sur les investissements détenus en actions et en actions ISA sont exonérés d'impôt et n'absorbent aucune partie de votre abattement de dividende de 500 £.

Vous pouvez investir jusqu'à 20 000 £ dans un ISA d'actions et d'actions chaque année fiscale.

Griffin, de Quilter, a déclaré : « Utiliser pleinement les ISA reste l'une des opportunités de planification les plus précieuses disponibles, d'autant plus que l'allocation de dividende n'est désormais que de 500 £.

Faites un « lit et ISA »

Si vous avez des investissements détenus en dehors d'un emballage fiscal, par exemple dans un compte général d'investissement (CIG), vous pouvez envisager de les transférer vers un ISA.

Le processus est connu sous le nom de « Bed and ISA » et consiste à vendre des investissements dans un compte d'investissement imposable et à les racheter immédiatement dans un compte fiscal.

Les investissements transférés dans un ISA bénéficieront d’une croissance en franchise d’impôt.

Transfert de patrimoine entre époux

Vous pouvez transférer des actions à un conjoint ou à un partenaire civil qui paie un impôt sur le revenu à un taux inférieur ou qui n'a pas utilisé une partie ou une partie de son acompte sur dividendes.

En faisant cela, vous tirez le meilleur parti de deux ensembles d’avantages.

Ade Babatunde, directeur principal de la planification financière chez le gestionnaire de patrimoine Rathbones, a déclaré : « Le partage de la propriété des actions de la société entre conjoints ou partenaires civils peut permettre aux deux parties d'utiliser leurs allocations et leurs tranches d'imposition inférieures avant que des taux d'imposition des dividendes plus élevés ne commencent à s'appliquer. »

Envisagez des investissements alternatifs

Si vous avez l'appétit pour le risque, vous pouvez investir votre argent dans une fiducie de capital-risque (VCT).

Les VCT sont créés pour financer les jeunes entreprises à fort potentiel de croissance, et les dividendes et les plus-values ​​sur les actions ordinaires ne sont pas imposés.

Vous bénéficiez également d'un allègement d'impôt sur le revenu de 20 % sur un maximum de 200 000 £ détenu en actions d'un VCT, à condition que ces actions soient détenues pendant au moins cinq ans.

L’un des inconvénients majeurs des VCT est que, comme ils investissent dans des entreprises en démarrage, ils courent un plus grand risque d’échec et de perte de valeur de vos investissements. Pour cette raison, ils peuvent être une bonne option si vous avez maximisé votre ISA et vos allocations de retraite pour l’exercice.